Cemex señaló que pagó en su totalidad la deuda insoluta bajo el contrato de crédito, de fecha 19 de julio de 2017, (Contrato de Crédito de 2017) el cual ascendía aproximadamente a mil 900 millones de dólares en diferentes monedas.
Detalló que los fondos utilizados para repagar el Contrato de Crédito de 2017 se obtuvieron de un nuevo contrato de crédito sin garantías reales, de fecha 29 de octubre de 2021 (Contrato de Crédito de2021″), que se cerró con 21 instituciones financieras participando como prestamistas.
Los principales términos y condiciones del nuevo contrato son que vencimiento final es en noviembre de 2026; mil 500 millones de dólares de préstamos a plazo, a ser amortizados en cinco pagos semestrales iguales, a partir de noviembre de 2024; mil 750 millones de dólares de compromisos bajo una línea de crédito revolvente sin pagos de amortización intermedios.
Además, todos los préstamos bajo el Contrato de Crédito de 2021 devengan intereses a la misma tasa, incluyendo un margen aplicable sobre la tasa de interés de referencia de entre 100 y 175 puntos base, dependiendo del índice de apalancamiento consolidado de Cemex, estando dicho margen sujeto a ajustes positivos o negativos en una cantidad total que no exceda los cinco puntos base basado en ciertas métricas de desempeño vinculadas a la sostenibilidad del período anual anterior.
También incluye son obligaciones financieras consistentes con una estructura de capital de grado de inversión, con un índice de apalancamiento máximo de 3.75 veces a lo largo de la vida del préstamo y un índice de cobertura de intereses mínimo de 2.75 veces.
Por último, este crédito está garantizado por Cemex Corp., Cemex Concretos, Cemex Operaciones México y Cemex Innovation Holding Ltd. (en conjunto, los “Garantes del Refinanciamiento”), todos los cuales son subsidiarias de Cemex.
Simultáneamente con el financiamiento bajo el Contrato de Crédito de 2021 y de acuerdo con las actas de emisión que rigen las Notas, Cemex celebró actas de emisión suplementarias para agregar a Cemex Operaciones México y a Cemex Innovation Holding Ltd. como nuevos garantes de Cemex de sus Notas con tasa del 2.750 por ciento denominadas en euros con vencimiento en 2024, Notas con tasa del 3.125 por ciento denominadas en euros con vencimiento en 2026, Notas con tasa del 5.450 por ciento denominadas en dólares con vencimiento en 2029.
También de las Notas con tasa del 7.375 por ciento denominadas en dólares con vencimiento en 2027, Notas con tasa del 5.2 por ciento denominadas en dólares con vencimiento en 2030, y las Notas con tasa del 3.875 por ciento denominadas en dólares con vencimiento en 2031.
Además, al mismo tiempo con el financiamiento bajo el Contrato de Crédito de 2021 y el repago total del Contrato de Crédito de 2017, se activaron las disposiciones contenidas en las actas de emisión que rigen las Notas que establecen que cualquier garante de los Notas será liberado de sus obligaciones como garante al refinanciarse el Contrato de Crédito de 2017 con deuda no garantizada por los Garantes de las Notas.
Como resultado, tanto el Contrato de Crédito de 2021 como las Notas, están garantizados exclusivamente por los Garantes del Refinanciamiento (Cemex Corp., Cemex Concretos, Cemex Operaciones México y Cemex Innovation Holding Ltd.).
Los Garantes de las Notas que ya no garantizan las Notas son Cemex España, Cemex Asia B.V., Cemex Finance LLC, Cemex Africa & Middle East Investments B.V., Cemex France Gestion, Cemex Research Group AG y Cemex UK.